A Costa do Marfim tornou-se o primeiro país africano a emitir dívida em moeda nacional nos mercados financeiros internacionais, como parte de uma emissão total avaliada em dois mil milhões de dólares. Esta iniciativa pioneira visa melhorar o perfil da dívida do país.
Segundo a agência de notação financeira Standard & Poor’s (S&P), “a mais recente emissão de dívida da Costa do Marfim vai permitir ao país melhorar o perfil de amortização da dívida”. Em comunicado enviado aos investidores, a S&P acrescentou que “as autoridades planeiam usar uma grande parte das verbas para financiar pagamentos vindouros de dívida comercial que vence em 2028 e 2032”.
A emissão, realizada na semana passada, consistiu em 1,75 mil milhões de dólares (aproximadamente 1,62 mil milhões de euros) em dívida externa, complementada por um valor em moeda local equivalente a cerca de 335 milhões de euros. A S&P destacou que esta componente em francos centro-africanos (XOF) representa um marco histórico, sendo a “primeira vez em África” que tal acontece.
Ambas as componentes da emissão atraíram forte interesse dos investidores. A parte em dólares recebeu ofertas superiores a 5 mil milhões de dólares (cerca de 4,6 mil milhões de euros), com uma maturidade de 11 anos e uma taxa de juro anual de 6,4%. Já a parte emitida em francos centro-africanos atraiu 400 milhões de euros em ofertas, “o que permitiu ao governo aumentar a proposta inicial de 200 milhões de euros”, conforme indicado pela S&P.
Apesar do sucesso desta emissão, a agência de rating alerta que, embora esta operação “aumente a visibilidade do mercado de capital em francos centro-africanos”, atrair investidores para o mercado financeiro da União Económica e Monetária da África Ocidental (UEMOA) “ainda vai demorar tempo”.
Os analistas da S&P atribuem a elevada procura por esta emissão de dívida às fortes perspectivas económicas da Costa do Marfim, ao seu ímpeto reformista, à consolidação orçamental e à própria pertença à UEMOA. FAL